[비즈니스포스트] 현대차증권이 테크윙 주식 매수의견을 새로 제시했다.

테크윙은 주요 메모리반도체 고객사들의 설비 확장에 따른 수혜를 입을 것으로 기대됐다.
 

박준영 현대차증권 연구원은 21일 테크윙 목표주가 1만5천 원과 투자의견 매수(BUY)를 신규 제시했다. 

20일 테크윙 주가는 10만700원에 거래를 마쳤다. 

박 연구원은 “테크윙은 내년 주요 고객사의 증가된 설비투자(CAPEX)와 DDR5 전환에 힘입어 매출 약 2116억 원, 영업이익 약 349억 원을 기록할 것으로 예상한다”고 말했다.

내년 테크윙 예상 실적은 올해 추정치와 비교해 매출은 64.3%, 영업이익은 1067% 증가하는 것이다.

테크윙은 패키징을 마친 반도체칩을 검사장비에 옮기고 제품의 불량여부를 검증하는 장비인 핸들러와 반도체칩을 담는 트레이인 COK를 주력 사업으로 삼고 있다. 

테크윙의 매출은 주요 고객사의 설비투자 및 DDR 세대전환과 밀접한 상관관계를 나타낸다.

테크윙의 메모리용 핸들러 매출은 주요 고객사들의 설비투자 증가와 함께 커질 것으로 기대됐다. 주요 고객사들의 내년 설비투자는 올해와 비교해 30% 이상 큰폭으로 증가할 것으로 전망된다.

테크윙의 COK 매출도 DDR 세대전환에 따라 빠르게 커질 것으로 분석된다. 신형 DDR인 DDR5가 전체 D램 시장에서 차지하는 비중은 올해 13% 수준에서 내년 40% 수준까지 높아질  것으로 예상된다.

박 연구원은 "테크윙 실적추정치에서 신성장 동력인 HBM(고대역폭메모리)용 고속 핸들러 매출 발생은 고려하지 않았다"며 "HBM용 고속 핸들러 매출 발생 시 더 큰 외형성장을 기대할 수 있을 것으로 보인다"고 말했다. 김바램 기자