[비즈니스포스트] 삼성생명이 하반기에도 실적 개선세를 이어갈 것으로 전망됐다.

구체적 밸류업(기업가치 제고) 방안이 나온다면 본격적 주가 상승이 가능할 것으로 예상됐다.
 

설용진 SK증권 연구원은 19일 삼성생명 목표주가 11만 원, 투자의견 ‘매수(BUY)’를 각각 유지했다.
 
삼성생명 주가는 직전 거래일인 16일 8만8800원에 거래를 마쳤다.

설 연구원은 “삼성생명은 올해 2분기 보험손익과 투자손익 모두 양호한 실적을 내며 시장 예상치를 웃도는 순이익을 거뒀다”고 말했다. 

2024년 2분기 삼성생명은 연결기준 순이익 7464억 원을 내며 1년 전보다 179.2% 증가했다.

보험손익은 안정적 계약서비스마진(CSM) 상각 및 의료파업 등에 영향을 받은 예실차 손익 개선에 힘입어 양호한 이익 흐름을 이어갔다. 

삼성생명은 밸류업 관련 내용으로 중장기 기준 목표 배당성향을 50% 안팎으로 제시했다.

설 연구원은 “삼성생명이 지금까지 35~45% 수준 목표 배당성향을 제시하고 점진적 배당 확대를 언급한 만큼 발표 내용은 예상 범위 수준이다”며 “향후 구체적 내용이 포함된 밸류업 공시가 확인되면 본격적 주가 상승을 기대할 수 있을 것”이라고 내다봤다.

삼성생명은 2024년 연결기준 순이익 2조4560억 원을 낼 것으로 예상됐다. 2023년보다 29.6% 늘어나는 것이다. 김지영 기자