[비즈니스포스트] 포스코홀딩스 목표주가가 낮아졌다.

올해 실적 전망치를 하향한 점이 반영됐다.

박현욱 현대차증권 연구원은 1일 포스코홀딩스 목표주가를 기존 66만4천 원에서 62만 원으로 낮춰잡았다. 투자의견은 'BUY(매수)'로 유지했다.

전날 포스코홀딩스 주가는 42만6천 원에 장을 마감했다.

포스코홀딩스는 지난해 4분기 직전분기보다 75% 줄어든 영업이익 3040억 원을 냈다. 이는 시장기대치(컨센서스) 8620억 원을 65% 크게 밑도는 실적이다.

작년 4분기의 저조한 실적은 철강 가격 하락에 따른 스프레드(판매가격과 원가 차이) 축소와 2차전지소재 부문 실적 부진의 영향을 받은 것으로 분석됐다.

박 연구원은 "포스코홀딩스는 작년 4분기를 저점으로 실적을 점진적으로 개선할 것"이라고 내다봤다.

포스코홀딩스는 올해 1분기에는 여전히 불확실한 수요로 가격 인상이 더뎌 철강부문 스프레드 개선을 기대하기 어려울 것으로 전망됐다. 다만 3월부터 중국 및 글로벌 시황이 나아지면서 2분기에는 호전될 것으로 예상됐다.

박 연구원은 "최근 한달 동안의 주가 조정을 고려했을 때 포스코홀딩스의 부진한 실적은 주가에 이미 반영됐다고 판단된다"며 "춘절 이후 중국 및 글로벌 철강 업황이 완만하게 호전되면서 포스코홀딩스에 대한 투자심리가 개선될 것"이라고 전망했다. 

그러면서 "포스코홀딩스 목표주가는 실적 하향을 반영해 하향조정했다"고 덧붙였다.

현대차증권은 포스코홀딩스의 올해 영업이익 전망치를 기존 4조6110억 원에서 3조2950억 원으로 29% 낮춰잡았다. 허원석 기자